借錢投資勿超入息兩成

今年初港股表現暢旺，帶挈私人貸款市場，但銀行界人士指出，借錢投資應衡量風險，最重要的是回報能否高於利息支出及各項收費，尤其是早前股市大幅波動，借款人應考慮自身的還款能力，而借錢投資不宜超出收入兩成。據一項調查顯示，全港有超過三十萬名十八至五十四歲人士，在去年曾向銀行或財務機構借私人貸款，較○四年增長三成。受訪人士中，借貸用作投資用途的比例，則由○四年的12%，升至○五年的17%。中信嘉華銀行高級副總裁鮑慧修稱，由於作投資用途的金額較大，故去年超過6萬元的大額借貸亦較○四年多。

回報率應高於息口
由於○五年投資市場暢旺，吸引不少「新丁」下海。個別客戶為爭取更高回報，不惜以借貸方式投資股票。新鴻基優越理財產品發展部及投資研究部總監吳克賢指，股市早前回落，有關借貸增長亦會放緩，由於股票市場未來波動仍大，認為於現階段不應借貸投資。吳克賢稱，借貸前應先考慮用途及評估借貸風險。另外，投資者應留意市場利率走勢，投資回報率須在借貸息率以上，由於屬借貸投資，故風險會較高，可能會出現無法獲利或甚至虧損情況。
息率是客戶申請借貸的主要參考指標，故近年不少免息、免供的分期私人貸款面世。例如大新銀行的「免息快應錢」及生銀行的「至理想」免息貸款。不過，對於無固定收入的客戶而言，能夠盡快獲得審批反而較為重要，事關無固定入息或個別行業，由於糧期不準，或資料不齊備的情況下，往往較難獲得審批。但隨信貸資料庫的面世，銀行的審批風險已大大降低，貸款市場已由穩定入息的客戶，拓展至無固定入息，兼各行業的客戶。

樓按未清勿過度借貸
以中信嘉銀的「EA＄Y Money」分期貸款計劃為例，計劃針對無固定收入的人士，不論從事任何行業，只需提供一個月糧單作入息證明便可，不過貸款額較一般分期貸款為低，最高為20萬元或月薪5倍，息率亦相對較高。鮑慧修解釋，市民傾向選擇快而簡單的手續，以便盡快獲得批核，解燃眉之急，由於該批客戶入息較低，故貸款額亦較低，而低額貸款較容易批核。根據調查所得，對該批客戶而言，息率並不是最先考慮因素，能否獲得批核才是最重要。
吳克賢並不建議有樓按在身的客戶進行借貸，以免借貸過重，承受過高的風險。鮑慧修稱，銀行在審批客戶的借貸申請時，除了看客戶提供的證明文件外，亦會向正面信貸資料庫查閱申請人的信貸情況，以確保申請人不會過度借貸。一般而言，申請人總借貸額的供款不宜超過入息的50至60%。

按月定額還款有預算
由於還款期會直接影響每月供款，故客戶應在貸款額與每月供款間取得平衡，從而選擇合適還款期。若客戶每月有固定的收入，按月定額還款會較有預算，但若入息並非固定，市民可以選擇循環貸款或透支，以解燃眉之急。
另外，私人貸款涉及的收費種類繁多，收費模式迥異，市民要留意收費模式是否清晰。以逾期還款為例，除了收取總貸款額的某個百分比外，由於大部分分期貸款均以自動轉帳形式進行，故除了一般逾期還款費用外，若無法轉帳，個別銀行更會向客戶收取無法轉帳的手續費用。